龙头泰山：假期消息面偏多，能否开门红？

龙头泰山

过去十年，国庆后首周有9年上涨，仅2018年下跌，即节后上涨概率高达90%。A股节后首周上涨概率高达90%。消息面上，美国9月PMI创十年新低，一度大跌500点，但是考虑到A股还没有开盘，所以随后在次日，美国经济差，加强了宽松预期随后美股反弹。道指一度跌破26000点，随后就在几天时间收复失地，英国股市和法国股市连续重挫，英国富时100指数整个假期大跌了3.41%，成为全球主要股指中走势最弱的指数。 英国脱欧必然要经历一个阵痛期。
节后迎三季报业绩预告集中披露期，个股业绩如何将成为市场关注的焦点。分行业看，计算机、通信、电子、医药、食饮、化工、电气设备等行业三季报业绩高增长的公司数量居多。四季度行情，机构们整体保持乐观，多数认为A股将维持上行周期以及延续结构性行情的判断。
外媒！谷歌全面封锁华为Mate30系列。
美国将对欧盟部分商品征25%关税欧盟委员会主席：欧洲将反制。
电影《我和我的祖国》票房突破20亿元大关。
关注三季报高景气的行业，适当回避纯粹高风险偏好驱动且近期涨幅较大的品种。行业重点关注券商、医药、电子、汽车、风电等，主题建议关注自主可控、国企改革等。三季报披露期间需要注意某些标志性个股业绩不达预期可能对某细分领域带来集体阶段性杀伤力，以及新兴成长个股能否延续强势，这关系到10月乃至四季度市场主要风格方向。投资主线有三条：一是低估值、安全边际、仓位低、“滞涨”板块，可关注头部金融(银行、券商、保险)、头部地产公司；二是科技成长为代表的大创新方向，如TMT(自主可控、华为产业链、5G)、高端制造(新能源车、光伏风电、军工)、科技类ETF；三是结合三季报聚焦优质标的。
四季度配置应以金融消费为底仓，继续关注低估值且受益于经济企稳的品种。重点关注已经逐步消化息差收窄预期的银行、受益于住宅交付数据回升的家电龙头、估值处于历史底部的汽车及零部件以及基建板块龙头。